1. ang pag-unlad ng industriya ng bakal ay nagtutulak sa paglago ng pandaigdigang pangangailangan para sa mga graphite electrodes
1.1 maikling pagpapakilala ng graphite electrode
Elektrod ng grapaytay isang uri ng materyal na konduktibo ng grapayt na lumalaban sa mataas na temperatura. Ito ay isang uri ng materyal na konduktibo ng grapayt na lumalaban sa mataas na temperatura, na ginagawa sa pamamagitan ng pag-calcine ng mga hilaw na materyales, pagdurog ng pulbos na panggiling, pag-batch, paghahalo, pagbuo, pagbe-bake, pagpapabinhi, pag-graphitize at mekanikal na pagproseso, na tinatawag na artipisyal na graphite electrode (graphite electrode) upang maiba ito sa paggamit ng langit. Gayunpaman, ang graphite ay isang natural na graphite electrode na inihanda mula sa mga hilaw na materyales. Ang mga graphite electrode ay maaaring maghatid ng kuryente at makabuo ng kuryente, kaya tinutunaw ang scrap iron o iba pang hilaw na materyales sa blast furnace upang makagawa ng bakal at iba pang mga produktong metal, na pangunahing ginagamit sa produksyon ng bakal. Ang graphite electrode ay isang uri ng materyal na may mababang resistivity at resistensya sa thermal gradient sa arc furnace. Ang mga pangunahing katangian ng produksyon ng graphite electrode ay ang mahabang cycle ng produksyon (karaniwang tumatagal ng tatlo hanggang limang buwan), malaking pagkonsumo ng kuryente at kumplikadong proseso ng produksyon.
Ang mga hilaw na materyales sa industriya ng graphite electrode ay pangunahing petroleum coke at needle coke, at ang mga hilaw na materyales ay bumubuo sa malaking proporsyon ng gastos sa produksyon ng graphite electrode, na nagkakahalaga ng mahigit 65%, dahil mayroon pa ring malaking agwat sa pagitan ng teknolohiya at teknolohiya ng produksyon ng needle coke ng Tsina kumpara sa Estados Unidos at Japan, mahirap garantiyahan ang kalidad ng domestic needle coke, kaya mataas pa rin ang pagdepende ng Tsina sa mataas na kalidad na import ng needle coke. Noong 2018, ang kabuuang supply ng merkado ng needle coke sa Tsina ay 418,000 tonelada, at ang import ng needle coke sa Tsina ay umabot sa 218,000 tonelada, na nagkakahalaga ng mahigit 50%; ang pangunahing downstream na aplikasyon ng graphite electrode ay ang paggawa ng bakal sa electric arc furnace.
Ang karaniwang klasipikasyon ng graphite electrode ay batay sa pisikal at kemikal na katangian ng mga natapos na produkto. Sa ilalim ng pamantayang klasipikasyon na ito, ang graphite electrode ay maaaring hatiin sa ordinaryong power graphite electrode, high power graphite electrode at ultra-high power graphite electrode. Ang mga graphite electrode na may iba't ibang lakas ay magkakaiba sa mga hilaw na materyales, resistivity ng electrode, elastic modulus, flexural strength, coefficient of thermal expansion, pinapayagang current density at mga application field.
1.2. Pagsusuri sa kasaysayan ng pag-unlad ng graphite electrode sa Tsina
Ang graphite electrode ay pangunahing ginagamit sa pagtunaw ng bakal at asero. Ang pag-unlad ng industriya ng graphite electrode sa Tsina ay pangunahing naaayon sa proseso ng modernisasyon ng industriya ng bakal at asero sa Tsina. Ang graphite electrode sa Tsina ay nagsimula noong dekada 1950, at dumaan sa tatlong yugto mula nang itatag ito.
Inaasahang babaliktad ang merkado ng graphite electrode sa 2021. Sa unang kalahati ng 2020, naapektuhan ng sitwasyon ng epidemya, ang lokal na demand ay bumagsak nang husto, ang mga dayuhang order ay naantala, at ang malaking bilang ng mga pinagmumulan ng mga produkto ay nakaapekto sa lokal na merkado. Noong Pebrero 2020, ang presyo ng graphite electrode ay tumaas nang maikling panahon, ngunit hindi nagtagal ay tumindi ang digmaan sa presyo. Inaasahan na sa pagbangon ng mga lokal at dayuhang merkado at ang paglago ng electric furnace smelting sa ilalim ng lokal na patakaran ng carbon neutral, ang merkado ng graphite electrode ay inaasahang babaliktad. Simula noong 2020, habang bumababa at may posibilidad na maging matatag ang presyo ng graphite electrode, ang lokal na demand para sa graphite electrode para sa EAF steelmaking ay patuloy na tumataas, at ang dami ng pag-export ng ultra-high power graphite electrode ay unti-unting tumataas, ang konsentrasyon sa merkado ng industriya ng graphite electrode ng Tsina ay patuloy na tataas, at ang industriya ay unti-unting hinog.
2. inaasahang mababaligtad ang padron ng suplay at demand ng graphite electrode
2.1. ang pandaigdigang pagbabago-bago ng presyo ng graphite electrode ay medyo malaki
Mula 2014 hanggang 2016, dahil sa paghina ng demand sa mga susunod na henerasyon, bumaba ang pandaigdigang merkado ng graphite electrode, at nanatiling mababa ang presyo ng graphite electrode. Bilang pangunahing hilaw na materyal ng graphite electrode, bumagsak ang presyo ng needle coke sa $562.2 kada tonelada noong 2016. Dahil ang Tsina ay isang net importer ng needle coke, malaki ang epekto ng demand ng Tsina sa presyo ng needle coke sa labas ng Tsina. Dahil bumaba ang kapasidad ng mga tagagawa ng graphite electrode sa ibaba ng manufacturing cost line noong 2016, umabot sa pinakamababang punto ang social inventory. Noong 2017, kinansela ng patakaran ang intermediate frequency furnace ng bakal na Di Tiao, at isang malaking halaga ng scrap iron ang dumaloy sa furnace ng planta ng bakal, na nagresulta sa biglaang pagtaas ng demand para sa industriya ng graphite electrode sa Tsina noong ikalawang kalahati ng 2017. Ang pagtaas ng demand para sa graphite electrode ay naging sanhi ng matinding pagtaas ng presyo ng needle coke noong 2017, at umabot sa US $3769.9 bawat tonelada noong 2019, tumaas ng 5.7 beses kumpara sa 2016.
Sa mga nakaraang taon, ang panig ng patakarang domestiko ay sumusuporta at gumagabay sa paggawa ng bakal na EAF sa maikling proseso sa halip na converter steel, na nagtaguyod ng pagtaas ng demand para sa graphite electrode sa industriya ng bakal ng Tsina. Simula noong 2017, ang pandaigdigang merkado ng bakal na EAF ay nakabawi, na humantong sa kakulangan ng pandaigdigang suplay ng graphite electrode. Ang demand para sa mga graphite electrode sa labas ng Tsina ay tumaas nang husto noong 2017 at ang presyo ay umabot sa pinakamataas na antas nito. Simula noon, dahil sa labis na pamumuhunan, produksyon at pagbili, ang merkado ay may napakaraming stock, at ang average na presyo ng graphite electrode ay bumagsak noong 2019. Noong 2019, ang presyo ng uhhp graphite electrode ay matatag sa US $8824.0 bawat tonelada, ngunit nanatili itong mas mataas kaysa sa makasaysayang presyo bago ang 2016.
Sa unang kalahati ng 2020, ang COVID-19 ay humantong sa karagdagang pagbaba sa karaniwang presyo ng pagbebenta ng mga graphite electrode, at ang presyo ng domestic needle coke ay bumaba mula 8000 yuan/tonelada patungo sa 4500 yuan/tonelada sa katapusan ng Agosto, o 43.75%. Ang gastos sa produksyon ng needle coke sa Tsina ay 5000-6000 yuan/tonelada, at karamihan sa mga tagagawa ay nasa ibaba ng balanseng punto ng tubo at pagkalugi. Kasabay ng pagbangon ng ekonomiya, ang produksyon at pagmemerkado ng mga graphite electrode sa Tsina ay bumuti mula noong Agosto, ang panimulang rate ng electric furnace steel ay napanatili sa 65%, ang sigasig ng mga planta ng bakal na bumili ng mga graphite electrode ay tumaas, at ang listahan ng mga katanungan para sa merkado ng pag-export ay unti-unting tumaas. Ang presyo ng graphite electrode ay tumataas din mula noong Setyembre 2020. Ang presyo ng graphite electrode ay karaniwang tumaas ng 500-1500 yuan/tonelada, at ang presyo ng pag-export ay tumaas nang malaki.
Mula noong 2021, naapektuhan ng sitwasyon ng epidemya sa Lalawigan ng Hebei, karamihan sa mga planta ng graphite electrode ay isinara at ang mga sasakyang pangtransportasyon ay mahigpit na kinokontrol, at ang mga lokal na graphite electrode ay hindi maaaring ipagbili nang normal. Ang presyo ng mga ordinaryong at high-power na produkto sa lokal na merkado ng graphite electrode ay tumaas. Ang pangunahing presyo ng uhp450mm specification na may 30% needle coke content sa merkado ay 15-15500 yuan/ton, at ang pangunahing presyo ng uhp600mm specification ay 185-19500 yuan/ton, mula 500-2000 yuan/ton. Ang pagtaas ng presyo ng mga hilaw na materyales ay sumusuporta rin sa presyo ng graphite electrode. Sa kasalukuyan, ang presyo ng needle coke sa lokal na serye ng karbon ay humigit-kumulang 7000 yuan, ang serye ng langis ay humigit-kumulang 7800, at ang presyo ng import ay humigit-kumulang 1500 dolyar ng US. Ayon sa impormasyon ni Bachuan, ang ilang pangunahing tagagawa ay umorder sa pinagmulan ng mga produkto noong Pebrero. Dahil sa sentralisadong pagpapanatili ng mga pangunahing supplier ng hilaw na materyales sa loob at labas ng bansa sa Abril, inaasahang magkakaroon pa rin ng puwang para sa pagtaas ang graphite electrode sa 2021 sa unang kalahati ng taon. Gayunpaman, dahil sa pagtaas ng gastos, ang demand sa downstream electric furnace smelting ay magiging mahina, at ang presyo ng graphite electrode sa ikalawang kalahati ng taon ay inaasahang mananatiling matatag.
2.2. Malaki ang espasyo ng paglago ng lokal na mataas na kalidad at ultra high power na graphite electrode
Nababawasan ang output ng mga graphite electrode sa ibang bansa, at ang kapasidad ng produksyon ay pangunahing ultrahigh power graphite electrode. Mula 2014 hanggang 2019, ang pandaigdigang produksyon ng graphite electrode (maliban sa Tsina) ay bumaba mula 800,000 tonelada patungong 710,000 tonelada, na may pinagsama-samang taunang rate ng paglago na – 2.4%. Dahil sa demolisyon ng mga plantang may mababang kapasidad, pangmatagalang pagwawasto at muling pagtatayo ng kapaligiran, ang kapasidad at output sa labas ng Tsina ay patuloy na bumababa, at ang agwat sa pagitan ng output at pagkonsumo ay pinupunan ng mga graphite electrode na iniluluwas ng Tsina. Mula sa istruktura ng produkto, ang output ng mga ultra-high power graphite electrode sa ibang bansa ay bumubuo ng humigit-kumulang 90% ng kabuuang output ng lahat ng graphite electrode (maliban sa Tsina). Ang mataas na kalidad at ultra-high power graphite electrode ay pangunahing ginagamit sa produksyon ng hindi kinakalawang na asero at espesyal na bakal. Ang tagagawa ay nangangailangan ng mataas na pisikal at kemikal na mga indeks tulad ng density, resistivity at ash content ng mga naturang electrode.
Patuloy na tumataas ang output ng graphite electrode sa Tsina, at limitado ang kapasidad sa paggawa ng mataas na kalidad at ultra high power na graphite electrode. Bumaba ang output ng graphite electrode sa Tsina mula 570,000 tonelada noong 2014 patungong 500,000 tonelada noong 2016. Bumalik ang output ng Tsina simula noong 2017 at umabot sa 800,000 tonelada noong 2019. Kung ikukumpara sa pandaigdigang merkado ng graphite electrode, ang mga lokal na tagagawa ay may medyo mababang antas ng kapasidad sa paggawa ng ultra-high-power na graphite electrode, ngunit para sa mataas na kalidad at ultra-high-power na graphite, ang kapasidad sa paggawa sa loob ng bansa ay napakaliit. Noong 2019, ang output ng mataas na kalidad na ultra-high-power na graphite electrode ng Tsina ay 86,000 tonelada lamang, na bumubuo sa humigit-kumulang 10% ng kabuuang output, na lubhang naiiba sa istruktura ng mga produktong graphite electrode sa ibang bansa.
Mula sa perspektibo ng demand, ang pagkonsumo ng mga graphite electrode sa mundo (maliban sa Tsina) noong 2014-2019 ay palaging mas malaki kaysa sa output, at pagkatapos ng 2017, ang pagkonsumo ay tumataas taon-taon. Noong 2019, ang pagkonsumo ng mga graphite electrode sa mundo (maliban sa Tsina) ay 890,000 tonelada. Mula 2014 hanggang 2015, ang pagkonsumo ng mga graphite electrode sa Tsina ay bumaba mula 390,000 tonelada hanggang 360,000 tonelada, at ang output ng mga de-kalidad at ultra-high-power na graphite electrode ay bumaba mula 23,800 tonelada hanggang 20,300 tonelada. Mula 2016 hanggang 2017, dahil sa unti-unting pagbangon ng kapasidad ng merkado ng bakal sa Tsina, ang proporsyon ng paggawa ng bakal na EAF ay tumataas. Samantala, ang bilang ng mga high-end na EAF na ginagamit ng mga tagagawa ng bakal ay tumataas. Ang pangangailangan para sa mga de-kalidad na ultra-high-power graphite electrodes ay tumaas sa 580,000 tonelada noong 2019, kung saan ang pangangailangan para sa mga de-kalidad na ultra-high-power graphite electrodes ay umabot sa 66,300 tonelada, at ang CAGR noong 2017-2019 ay umabot sa 68%. Inaasahang matutugunan ng graphite electrode (lalo na ang high power graphite electrode) ang demand resonance na dulot ng pangangalaga sa kapaligiran at limitadong produksyon sa supply end at ang permeability ng furnace steel sa demand end.
3. ang paglago ng short process smelting ay nagtutulak sa pag-unlad ng graphite electrode
3.1. pangangailangan para sa bagong electric furnace upang magpatakbo ng graphite electrode
Ang industriya ng bakal ay isa sa mga haligi ng industriya ng pag-unlad at pag-unlad ng lipunan. Sa mga nakaraang taon, ang pandaigdigang produksyon ng krudong bakal ay napanatili ang matatag na paglago. Ang bakal ay malawakang ginagamit sa industriya ng sasakyan, konstruksyon, packaging at riles, at ang pandaigdigang pagkonsumo ng bakal ay patuloy ding tumaas. Kasabay nito, ang kalidad ng mga produktong bakal ay napabuti at ang mga regulasyon sa pangangalaga sa kapaligiran ay tumataas. Ang ilang mga tagagawa ng bakal ay bumabaling sa paggawa ng bakal na gawa sa arc furnace, habang ang graphite electrode ay napakahalaga sa arc furnace, kaya pinapabuti ang mga kinakailangan sa kalidad ng graphite electrode. Ang pagtunaw ng bakal at bakal ang pangunahing larangan ng aplikasyon ng graphite electrode, na bumubuo sa humigit-kumulang 80% ng kabuuang pagkonsumo ng graphite electrode. Sa pagtunaw ng bakal at bakal, ang paggawa ng bakal na gawa sa electric furnace ay bumubuo sa humigit-kumulang 50% ng kabuuang pagkonsumo ng graphite electrode, at ang pagpino sa labas ng furnace ay bumubuo sa higit sa 25% ng kabuuang pagkonsumo ng graphite electrode. Sa mundo, noong 2015, ang porsyento ng kabuuang output ng krudong bakal sa mundo ay 25.2%, 62.7%, 39.4% at 22.9% ayon sa pagkakabanggit sa Estados Unidos, 27 bansa ng European Union at Japan, habang noong 2015, ang produksyon ng krudong bakal sa electric furnace ng Tsina ay umabot sa 5.9%, na mas mababa kaysa sa antas ng mundo. Sa katagalan, ang teknolohiya ng short process ay may malinaw na kalamangan kaysa sa long process. Ang industriya ng special steel na may EAF bilang pangunahing kagamitan sa produksyon ay inaasahang mabilis na uunlad. Ang mga scrap resources ng mga hilaw na materyales ng EAF steel ay magkakaroon ng malawak na espasyo sa pag-unlad sa hinaharap. Samakatuwid, ang paggawa ng bakal na EAF ay inaasahang mabilis na uunlad, kaya mapalakas ang demand para sa graphite electrode. Mula sa teknikal na pananaw, ang EAF ang pangunahing kagamitan ng short-process steelmaking. Ang teknolohiya ng short process steelmaking ay may malinaw na kalamangan sa kahusayan ng produksyon, pangangalaga sa kapaligiran, gastos sa pamumuhunan sa kapital na konstruksyon at kakayahang umangkop sa proseso; mula sa downstream, humigit-kumulang 70% ng special steel at 100% ng high alloy steel sa Tsina ay ginagawa ng arc furnace. Noong 2016, ang output ng espesyal na bakal sa Tsina ay 1/5 lamang ng sa Japan, at ang mga high-end na produktong espesyal na bakal ay ginagawa lamang sa Japan. Ang kabuuang proporsyon ay 1/8 lamang ng sa Japan. Ang pag-unlad sa hinaharap ng high-end na espesyal na bakal sa Tsina ay magtutulak sa pag-unlad ng graphite electrode para sa electric furnace steel at electric furnace; samakatuwid, ang imbakan ng mga mapagkukunan ng bakal at pagkonsumo ng scrap sa Tsina ay may malaking espasyo sa pag-unlad, at ang base ng mapagkukunan para sa panandaliang paggawa ng bakal sa hinaharap ay malakas.
Ang output ng graphite electrode ay naaayon sa trend ng pagbabago ng output ng electric furnace steel. Ang pagtaas ng output ng furnace steel ang magtutulak sa demand ng graphite electrode sa hinaharap. Ayon sa datos ng world iron and steel Association at China Carbon Industry Association, ang output ng electric furnace steel sa Tsina noong 2019 ay 127.4 milyong tonelada, at ang output ng graphite electrode ay 7421000 tonelada. Ang output at rate ng paglago ng graphite electrode sa Tsina ay malapit na nauugnay sa output at rate ng paglago ng electric furnace steel sa Tsina. Mula sa punto de bista ng produksyon, ang output ng electric furnace steel noong 2011 ay umabot sa tugatog nito, pagkatapos ay bumaba ito taon-taon, at ang output ng graphite electrode sa Tsina ay lumiit din taon-taon pagkatapos ng 2011. Noong 2016, ang Ministry of Industry and Information Technology ay nagpasok ng humigit-kumulang 205 electric furnace ng mga negosyo sa paggawa ng bakal, na may produksyon na 45 milyong tonelada, na bumubuo sa 6.72% ng pambansang produksyon ng krudo na bakal sa kasalukuyang taon. Noong 2017, 127 bago ang idinagdag, na may produksiyon na 75 milyong tonelada, na bumubuo sa 9.32% ng kabuuang produksiyon ng krudong bakal sa parehong taon; noong 2018, 34 na bago ang idinagdag, na may produksiyon na 100 milyong tonelada, na bumubuo sa 11% ng kabuuang produksiyon ng krudong bakal sa kasalukuyang taon; noong 2019, ang mga electric furnace na may mas mababa sa 50 tonelada ay inalis, at ang mga bagong gawang at nasa produksyon na electric furnace sa Tsina ay mahigit sa 355, na bumubuo sa proporsyon na umabot sa 12.8%. Ang proporsyon ng paggawa ng bakal sa electric furnace sa Tsina ay mas mababa pa rin kaysa sa pandaigdigang average, ngunit ang agwat ay unti-unting lumiit. Mula sa rate ng paglago, ang output ng graphite electrode ay nagpapakita ng trend ng pagbabago-bago at pagbaba. Noong 2015, ang trend ng pagbaba ng produksyon ng bakal sa electric furnace ay humina, at ang output ng graphite electrode ay bumababa. Ang proporsyon ng output ng bakal sa hinaharap ay magiging mas malaki, na siyang magtutulak sa espasyo ng demand sa hinaharap para sa graphite electrode para sa electric furnace.
Ayon sa patakaran sa pagsasaayos ng industriya ng bakal na inilabas ng Ministri ng Industriya at Teknolohiya ng Impormasyon, malinaw na iminungkahi na "hikayatin ang pagtataguyod ng proseso ng paggawa ng bakal na may maikling proseso at aplikasyon ng kagamitan gamit ang scrap steel bilang hilaw na materyal. Pagsapit ng 2025, ang ratio ng scrap ng paggawa ng bakal ng mga negosyong bakal sa Tsina ay hindi dapat bababa sa 30%. Sa pagbuo ng ika-14 na limang taong plano sa iba't ibang larangan, inaasahan na ang proporsyon ng short process ay higit na magpapabuti sa demand ng graphite electrode, ang pangunahing materyal sa upstream."
Maliban sa Tsina, ang mga pangunahing bansang gumagawa ng bakal sa mundo, tulad ng Estados Unidos, Japan, at South Korea, ay pangunahing gumagawa ng bakal mula sa electric furnace, na nangangailangan ng mas maraming graphite electrodes, habang ang kapasidad ng graphite electrode ng Tsina ay bumubuo ng mahigit 50% ng pandaigdigang kapasidad, na siyang dahilan kung bakit ang Tsina ay isang net exporter ng graphite electrodes. Noong 2018, ang dami ng pag-export ng graphite electrode ng Tsina ay umabot sa 287,000 tonelada, isang pagtaas ng 21.11% taon-sa-taon, na nagpapanatili ng trend ng paglago, at isang makabuluhang pagtaas sa loob ng tatlong magkakasunod na taon. Inaasahan na ang dami ng pag-export ng graphite electrode sa Tsina ay tataas sa 398,000 tonelada pagsapit ng 2023, na may compound annual growth rate na 5.5%. Dahil sa pagbuti ng teknikal na antas ng industriya, ang mga produkto ng graphite electrode ng Tsina ay unti-unting kinilala at tinanggap ng mga customer sa ibang bansa, at ang kita sa benta sa ibang bansa ng mga negosyo ng graphite electrode ng Tsina ay tumaas nang malaki. Kung ihahalintulad ang nangungunang industriya ng graphite electrode sa Tsina, sa pangkalahatang pag-unlad ng industriya ng graphite electrode, dahil sa medyo malakas na kakayahang makipagkumpitensya sa produkto, lubos na napataas ng Fangda carbon ang kita sa ibang bansa ng negosyo ng graphite electrode sa nakalipas na dalawang taon. Ang mga benta sa ibang bansa ay tumaas mula 430 milyong yuan sa panahon ng mababang panahon ng industriya ng graphite electrode noong 2016 hanggang. Noong 2018, ang kita sa ibang bansa ng negosyo ng graphite electrode ay umabot sa mahigit 30% ng kabuuang kita ng kumpanya, at tumataas ang antas ng internasyonalisasyon. Sa patuloy na pag-unlad ng antas ng teknikal at kakayahang makipagkumpitensya sa produkto ng industriya ng graphite electrode ng Tsina, ang graphite electrode ng Tsina ay kikilalanin at pagkakatiwalaan ng mga kostumer sa ibang bansa. Inaasahang tataas pa ang dami ng pag-export ng graphite electrode, na magiging pangunahing salik upang isulong ang pagtunaw ng produksyon ng graphite electrode sa Tsina.
3.2. Ang epekto ng patakaran sa pangangalaga sa kapaligiran sa sitwasyon ng epidemya ay nagiging sanhi ng pagkipot ng suplay ng graphite electrode
Nababawasan ang emisyon ng carbon mula sa mahabang proseso ng paggawa ng bakal na may maikling proseso sa electric furnace. Ayon sa ika-13 limang taong plano ng industriya ng waste steel, kumpara sa paggawa ng bakal na gawa sa iron ore, ang emisyon ng 1.6 tonelada ng carbon dioxide at 3 tonelada ng solidong basura ay maaaring mabawasan sa pamamagitan ng paggamit ng 1 tonelada ng waste steel steelmaking. Isang serye ng mga proseso ang kasangkot sa industriya ng bakal at bakal. Ang bawat proseso ay sasailalim sa isang serye ng mga pagbabagong kemikal at pisikal. Kasabay nito, iba't ibang uri ng residue at basura ang ilalabas habang ginagawa ang mga produktong kinakailangan. Sa pamamagitan ng pagkalkula, matutuklasan natin na kapag ang parehong produksyon ng 1 toneladang slab/billet, ang mahabang proseso na naglalaman ng sintering ay maglalabas ng mas maraming pollutant, na siyang pangalawa sa mahabang proseso ng proseso ng pellet, habang ang mga pollutant na ilalabas ng panandaliang paggawa ng bakal ay mas mababa kaysa sa mahabang proseso na may sintering at mahabang proseso na naglalaman ng pellet, na nagpapahiwatig na ang panandaliang proseso ng paggawa ng bakal ay mas palakaibigan sa kapaligiran. Upang mapanalunan ang laban ng depensa sa asul na kalangitan, maraming probinsya sa Tsina ang naglabas ng abiso ng pinakamataas na antas ng produksiyon sa taglamig at tagsibol, at gumawa ng mga staggered production arrangement para sa mga pangunahing negosyo na may kaugnayan sa gas tulad ng bakal, nonferrous, coking, industriya ng kemikal, materyales sa pagtatayo at paghahagis. Kabilang sa mga ito, kung ang pagkonsumo ng enerhiya, pangangalaga sa kapaligiran at kaligtasan ng mga negosyo ng carbon at ferroalloy na kinabibilangan ng graphite electrode ay hindi nakakatugon sa mga kaugnay na kinakailangan, ang ilang probinsya ay malinaw na nagmumungkahi na ang paghihigpit sa produksyon o paghinto ng produksyon ay ipatutupad ayon sa aktwal na sitwasyon.
3.3. ang padron ng suplay at demand ng graphite electrode ay unti-unting nagbabago
Ang pulmonya dulot ng nobelang coronavirus na dulot ng pandaigdigang paghina ng ekonomiya at ilang impluwensyang proteksyonista noong unang kalahati ng 2020, ay nagdulot ng pagbaba ng demand at presyo ng pagbebenta ng graphite electrode sa loob at labas ng bansa, at ang mga negosyo ng graphite electrode sa industriya ay nagbawas ng produksyon, huminto sa produksyon, at nalugi. Sa maikli at katamtamang termino, bukod pa sa inaasahan ng Tsina na mapapabuti ang demand para sa graphite electrode, ang kapasidad ng graphite electrode sa ibang bansa ay maaaring limitado sa ilalim ng impluwensya ng epidemya, na lalong magpapalala sa sitwasyon ng kakapusan ng supply ng graphite electrode.
Simula noong ikaapat na kwarter ng 2020, ang imbentaryo ng graphite electrode ay patuloy na bumababa, at ang antas ng pagsisimula ng negosyo ay tumaas. Simula noong 2019, ang pangkalahatang suplay ng graphite electrode sa Tsina ay medyo labis, at ang mga negosyo ng graphite electrode ay epektibong kumokontrol din sa mga start-up. Sa kabila ng pandaigdigang pagbagsak ng ekonomiya noong 2020, ang epekto ng mga dayuhang pabrika ng bakal na apektado ng COVID-19 ay karaniwang tumatakbo, ngunit ang output ng krudo na bakal ng Tsina ay nananatiling matatag na paglago. Gayunpaman, ang presyo ng merkado ng graphite electrode ay mas apektado ng suplay sa merkado, at ang presyo ay patuloy na bumababa, at ang mga negosyo ng graphite electrode ay dumanas ng malaking pagkalugi. Ang ilan sa mga pangunahing negosyo ng graphite electrode sa Tsina ay lubos na kumonsumo ng imbentaryo noong Abril at Mayo 2020. Sa kasalukuyan, ang supply at demand ng napakataas at malaking merkado ay malapit sa punto ng balanse ng supply at demand. Kahit na ang demand ay hindi nagbabago, ang araw ng mas matinding supply at demand ay malapit nang dumating.
Ang mabilis na paglago ng pagkonsumo ng scrap ay nagpalakas ng demand. Ang pagkonsumo ng scrap steel ay tumaas mula 88.29 milyong tonelada noong 2014 patungong 18,781 milyong tonelada noong 2018, at ang CAGR ay umabot sa 20.8%. Sa pagbubukas ng pambansang patakaran sa pag-angkat ng scrap steel at pagtaas ng proporsyon ng electric furnace smelting, inaasahang ang pagkonsumo ng scrap steel ay patuloy na tataas nang mabilis. Sa kabilang banda, dahil ang presyo ng scrap steel ay pangunahing apektado ng demand sa ibang bansa, ang presyo ng scrap steel sa ibang bansa ay tumaas nang malaki sa ikalawang kalahati ng 2020 dahil sa epekto ng pagsisimula ng China na mag-angkat ng scrap. Sa kasalukuyan, ang presyo ng scrap steel ay nasa mataas na antas, at nagsimula itong bumalik mula noong 2021. Ang pagbaba ng demand na dulot ng epekto ng sitwasyon ng epidemya sa ibang bansa ay inaasahang patuloy na makakaapekto sa pagbaba ng scrap steel. Inaasahang patuloy na maaapektuhan ang presyo ng scrap steel sa unang kalahati ng 2021. Ang lattice ay magiging oscillating at pababa, na nakakatulong din sa pagpapabuti ng furnace start-up rate at sa demand ng graphite electrode.
Ang kabuuang pangangailangan para sa pandaigdigang bakal na gawa sa electric furnace at bakal na hindi gawa sa furnace noong 2019 at 2020 ay 1376800 tonelada at 14723 milyong tonelada ayon sa pagkakabanggit. Hinuhulaan na ang kabuuang pangangailangan sa mundo ay lalong tataas sa susunod na limang taon, at aabot sa 2.1444 milyong tonelada sa 2025. Ang pangangailangan para sa bakal na gawa sa electric furnace ang bumubuo sa karamihan ng kabuuan. Tinatayang aabot sa 1.8995 milyong tonelada ang pangangailangan sa 2025.
Ang pandaigdigang pangangailangan para sa mga graphite electrode noong 2019 at 2020 ay 1376800 tonelada at 14723 milyong tonelada ayon sa pagkakabanggit. Hinuhulaan na ang kabuuang pandaigdigang pangangailangan ay lalong tataas sa susunod na limang taon, at inaasahang aabot ito sa 2.1444 milyong tonelada sa 2025. Samantala, sa 2021 at 2022, ang pandaigdigang suplay ng mga graphite electrode ay mahigit 267 at 16000 tonelada ayon sa pagkakabanggit. Pagkatapos ng 2023, magkakaroon ng kakulangan sa suplay, na may agwat na -17900 tonelada, 39000 tonelada at -24000 tonelada.
Sa taong 2019 at 2020, ang pandaigdigang pangangailangan para sa mga UHP graphite electrodes ay 9087000 tonelada at 986400 tonelada ayon sa pagkakabanggit. Hinuhulaan na ang kabuuang pandaigdigang pangangailangan ay lalong tataas sa susunod na limang taon, at aabot sa humigit-kumulang 1.608 milyong tonelada sa 2025. Samantala, sa taong 2021 at 2022, ang pandaigdigang suplay ng mga graphite electrodes ay mahigit 775 at 61500 tonelada ayon sa pagkakabanggit. Pagkatapos ng 2023, magkakaroon ng kakulangan sa suplay, na may agwat na -08000 tonelada, 26300 tonelada at -67300 tonelada.
Mula ikalawang kalahati ng 2020 hanggang Enero 2021, ang pandaigdigang presyo ng ultra-high-power graphite electrode ay bumaba mula 27000/ton hanggang 24000/ton. Tinatayang ang pangunahing negosyo ay maaari pa ring kumita ng 1922-2067 yuan/ton sa kasalukuyang presyo. Sa 2021, ang pandaigdigang demand para sa ultra-high-power graphite electrodes ay lalong tataas, lalo na ang pag-export ay inaasahang patuloy na hihila sa demand para sa ultra-high-power graphite, at ang antas ng pagsisimula ng graphite electrode ay patuloy na tataas. Inaasahang ang presyo ng UHP graphite electrode sa 2021 ay tataas sa 26000/ton sa ikalawang kalahati ng taon, at ang kita ay tataas sa 3922-4067 yuan/ton. Sa patuloy na pagtaas ng kabuuang demand para sa ultra-high power graphite electrodes sa hinaharap, ang espasyo ng kita ay lalong tataas.
Mula noong Enero 2021, ang pandaigdigang presyo ng common power graphite electrode ay 11500-12500 yuan/tonelada. Ayon sa kasalukuyang halaga at presyo sa merkado, ang kita ng ordinary graphite electrode ay tinatayang nasa -264-1404 yuan/tonelada, na nasa estado pa rin ng pagkalugi. Ang kasalukuyang presyo ng graphite electrode na may ordinary power ay tumaas mula 10000 yuan/tonelada noong ikatlong quarter ng 2020 patungong 12500 yuan/tonelada. Dahil sa unti-unting pagbangon ng pandaigdigang ekonomiya, lalo na sa ilalim ng patakaran ng carbon neutralization, ang demand para sa furnace steel ay mabilis na tumaas, at ang pagkonsumo ng scrap steel ay patuloy na tumataas, at ang demand para sa ordinary graphite electrode ay tataas din nang malaki. Inaasahan na ang presyo ng graphite electrode na may ordinary power ay tataas sa itaas ng halaga sa ikatlong quarter ng 2021, at ang kita ay makakamit. Dahil sa patuloy na pagtaas ng pandaigdigang demand para sa graphite electrodes na may general power sa hinaharap, ang espasyo ng kita ay unti-unting lalawak.
4. padron ng kompetisyon ng industriya ng graphite electrode sa Tsina
Ang mga tagagawa ng graphite electrode ang nasa gitnang antas, kasama ang mga pribadong negosyo bilang kalahok. Ang produksyon ng graphite electrode ng Tsina ay bumubuo sa humigit-kumulang 50% ng pandaigdigang output ng mga graphite electrode. Bilang nangungunang negosyo sa industriya ng graphite electrode ng Tsina, ang bahagi ng merkado ng square carbon graphite electrode sa Tsina ay mahigit 20%, at ang kapasidad ng graphite electrode ay pangatlo sa mundo. Sa usapin ng kalidad ng produkto, ang mga pangunahing negosyo sa industriya ng graphite electrode sa Tsina ay may malakas na internasyonal na kompetisyon, at ang mga teknikal na detalye ng mga produkto ay halos umaabot sa antas ng mga katulad na produkto ng mga dayuhang kakumpitensya. Mayroong delamination sa merkado ng graphite electrode. Ang merkado ng ultra-high-power graphite electrode ay pangunahing inookupahan ng mga nangungunang negosyo sa industriya, at ang nangungunang apat na negosyo ay bumubuo sa mahigit 80% ng bahagi ng merkado ng UHP graphite electrode market, at ang konsentrasyon ng industriya ay medyo halata.
Sa merkado ng ultra-high power graphite electrode, ang malalaking negosyo ng graphite electrode sa gitnang bahagi ay may malakas na bargaining power sa industriya ng paggawa ng bakal sa ibaba ng agos, at hinihiling sa mga downstream na customer na magbayad para sa paghahatid ng mga produkto nang hindi nagbibigay ng account period. Ang mga high power at ordinary power graphite electrode ay may medyo mababang teknikal na threshold, matinding kompetisyon sa merkado, at kitang-kitang kompetisyon sa presyo. Sa merkado ng high-power at ordinary power graphite electrode, na nahaharap sa industriya ng paggawa ng bakal na may mataas na konsentrasyon sa ibaba ng agos, ang maliliit at katamtamang laki ng mga negosyo ng graphite electrode ay may mahinang bargaining power sa ibaba ng agos, upang mabigyan ang mga customer ng account period o kahit na mabawasan ang mga presyo upang makipagkumpitensya para sa merkado. Bilang karagdagan, dahil sa mga salik ng paghigpit sa pangangalaga sa kapaligiran, ang kapasidad ng mga midstream na negosyo ay lubhang limitado, at ang pangkalahatang rate ng paggamit ng kapasidad ng industriya ay mas mababa sa 70%. Ang ilang mga negosyo ay lumilitaw pa ngang phenomenon ng pag-uutos na ihinto ang produksyon nang walang hanggan. Kung ang kasaganaan ng industriya ng pagtunaw ng bakal, dilaw na posporus at iba pang mga hilaw na materyales na pang-industriya sa ibaba ng agos ng graphite electrode ay bababa, ang demand para sa merkado ng graphite electrode ay limitado, at ang presyo ng graphite electrode ay hindi tataas nang malaki, ang pagtaas ng gastos sa pagpapatakbo ay hahantong sa kaligtasan ng maliliit at katamtamang laki ng mga negosyo na walang pangunahing kompetisyon, at unti-unting aalis sa merkado o makukuha ng malalaking graphite electrode o mga negosyo ng bakal.
Pagkatapos ng 2017, kasabay ng mabilis na pagtaas ng kita sa paggawa ng bakal sa electric furnace, mabilis ding tumaas ang demand at presyo ng graphite electrode para sa mga consumable na bakal sa paggawa ng electric furnace. Malaki ang pagtaas ng kabuuang kita ng industriya ng graphite electrode. Pinalawak ng mga negosyo sa industriya ang kanilang saklaw ng produksyon. Unti-unting nailunsad ang ilang negosyong umalis sa merkado. Mula sa kabuuang output ng graphite electrode, bumaba ang konsentrasyon ng industriya. Halimbawa, kung ihahambing sa nangungunang square carbon ng graphite electrode, ang kabuuang bahagi nito sa merkado ay bumaba mula humigit-kumulang 30% noong 2016 hanggang humigit-kumulang 25% noong 2018. Gayunpaman, para sa partikular na klasipikasyon ng mga produkto ng graphite electrode, naiba ang kompetisyon sa merkado ng industriya. Dahil sa mataas na teknikal na pangangailangan ng ultra-high-power graphite electrode, lalong napapabuti ang bahagi ng merkado ng mga ultra-high-power na produkto sa pamamagitan ng pagpapakawala ng kapasidad ng produksyon ng mga pangunahing negosyo sa industriya na may kaukulang teknikal na lakas, at ang nangungunang apat na pangunahing negosyo ay bumubuo ng mahigit 80% ng bahagi ng merkado ng mga ultra-high-power na produkto. Sa usapin ng karaniwang lakas at mataas na lakas na graphite electrode na may mababang teknikal na pangangailangan, unti-unting tumitindi ang kompetisyon sa merkado dahil sa muling pagsasama ng maliliit at katamtamang laki ng mga negosyo na may mahinang teknikal na lakas at pagpapalawak ng produksyon.
Matapos ang mga dekada ng pag-unlad, sa pamamagitan ng pagpapakilala ng teknolohiya ng produksyon ng graphite electrode, ang mga malalaking negosyo ng graphite electrode sa Tsina ay nakapag-master na ng pangunahing teknolohiya ng produksyon ng graphite electrode. Ang teknolohiya ng produksyon at antas ng teknolohiya ng graphite electrode ay maihahambing sa mga kakumpitensya sa ibang bansa, at dahil sa mga bentahe ng mataas na pagganap sa gastos, ang mga negosyo ng graphite electrode sa Tsina ay lalong gumaganap ng mahalagang papel sa pandaigdigang kompetisyon sa merkado.
5. mga mungkahi sa pamumuhunan
Sa aspeto ng suplay, ang konsentrasyon ng industriya ng graphite electrode ay mayroon pa ring puwang para sa pagpapabuti, ang proteksyon sa kapaligiran at limitasyon sa produksyon ay nagpapataas ng proporsyon ng paggawa ng bakal sa electric furnace, at ang pangkalahatang pag-unlad ng industriya ng graphite electrode ay kanais-nais. Sa aspeto ng demand, para sa pagpapabuti ng produktibidad at pagbabawas ng pagkonsumo ng enerhiya, ang 100-150 toneladang UHP EAF sa hinaharap ang pangunahing direksyon ng pag-unlad, at ang pag-unlad ng UHP EAF ang pangkalahatang kalakaran. Bilang isa sa mga pangunahing materyales ng UHP EAF, inaasahang tataas pa ang demand para sa malakihang ultra-high-power graphite electrode.
Bumaba ang kaunlaran ng industriya ng graphite electrode sa nakalipas na dalawang taon. Bumaba nang malaki ang performance ng mga nangungunang kumpanya ng graphite electrode sa loob ng bansa noong 2020. Nasa yugto ng mababang inaasahan at mababang halaga ang pangkalahatang industriya. Gayunpaman, naniniwala kami na sa pagbuti ng mga pangunahing aspeto ng industriya at unti-unting pagbabalik ng presyo ng graphite electrode sa makatwirang antas, ang performance ng mga nangungunang negosyo sa industriya ay lubos na makikinabang sa pagbangon ng pinakamababang bahagi ng merkado ng graphite electrode. Sa hinaharap, malaki ang espasyo ng Tsina para sa pagpapaunlad ng short-process steelmaking, na makikinabang sa pagpapaunlad ng graphite electrode para sa short-process EAF. Iminumungkahi na dapat pagtuunan ng pansin ang mga nangungunang negosyo sa larangan ng graphite electrode.
6. mga tip sa panganib
Ang proporsyon ng industriya ng paggawa ng bakal sa electric furnace sa Tsina ay hindi gaya ng inaasahan, at ang presyo ng mga hilaw na materyales para sa graphite electrode ay lubhang nagbabago.
Oras ng pag-post: Abril-13-2021